时代天使港交所IPO上市招股书

2021年1月29日，中国首家牙科隐形矫治企业时代天使在港交所递交上市申请书。

时代天使创建于2003年，是中国最早提供隐形矫治解决方案的供应商，总部设在上海，同时在无锡建立了制造研发中心。

招股说明书摘要

营收

2018年、2019年及2020年前9个月分别实现收入4.885亿元、6.459亿元和6.013亿元，同期利润为5819万元、6767万元和1.5571亿元。

其中，提供隐形正畸解决方案是时代天使主要的收入来源。招股书显示，2018年、2019年与2020年前三季度，该部分收入分别为4.65亿元、6.28亿元与5.89亿元，分别占其同期总收入的95.2%、97.2%与97.9%。

股权

IPO前，控股股东松柏投资集团已持有约67%时代天使已发行股本，首席执行官李华敏控制的天荣企业有限公司持股约16 %，投资者及若干其他董事、高级管理层及雇员等少数股东持股约17 %。

人员

截至2020年9月30日，时代天使的研发团队有120名员工，占员工总数的9.3%。时代天使于2018年、2019年及2020年前九个月，在研发上分别投入人民币5020万元、8090万元及5890万元，主要进行专有技术及数据平台的研发。

用户数据

达成案例已由2018年的约77,700例增至2019年的约120,100例，截至2020年9月30日，约有101,700例。

市场份额

就达成案例而言，包括时代天使在内的两大市场参与者占中国隐形正畸总市场份额约为82.3%，其中时代天使占41.3%。

时代天使作为本土企业，以微弱优势成功反超外资品牌隐适美，成为占据中国隐形正畸市场最多份额的头部。