国内经济平稳期、政策暖风期、流动性友好期，三期叠加。海外欧美经济恢复期、流动性宽松期、疫情扩散放缓期，三期重合。中美两国高频经济 数据再度印证当前处于内外三期共振期，市场做多，毫不犹豫。在这一个阶段中，我们一直强调的成长风格将是超额收益的主要来源。行业配置上， 下半年我们主要看好政策与业绩双催化的大创新科技成长方向。1）AIoT，万物互联。以鸿蒙为代表的中国国产操作系统与智能终端手机、汽车等相 互链接，孕育的机会值得重点关注。如：计算机、通信、电子等。2）医药。创新、景气、科技与消费属性兼具，重点关注医疗器械、医疗服务等方 向。3）新能源链条与智能驾驶。媲美消费电子10年黄金成长周期，政策+需求+技术变革三轮驱动，重点关注：新能源材料、锂电设备、汽车、智能 驾驶等细分领域。4）高端制造设备。主要围绕中国制造走向高端化、国产化，顺应行业需求和景气发展，可重点关注半导体链条、军工等方向。
关注微信
